22日下午,國美電器發(fā)布公告,稱公司已經(jīng)和國際私募基金貝恩投資旗下的BainCapitalGloryLimited簽訂投資合作協(xié)議,公司將發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券以及向原有股東增發(fā)股票,計(jì)劃融資32.36億港元。同時公司宣布,停牌近7個月的國美電器股票也將于當(dāng)日在香港復(fù)牌。

        貝恩投資接到國美繡球

        根據(jù)融資方案,貝恩投資旗下的BainCapitalGloryLimited將以18.04億港元認(rèn)購國美新發(fā)行的七年期可換股債券。初始轉(zhuǎn)換價為每股1.18港元,較停牌前的最后收市價每股1.12港元溢價5.4%。另外,國美同時向符合資格的現(xiàn)有股東提出公開發(fā)售方案,每100股現(xiàn)有股份可獲發(fā)18股新股,認(rèn)購價為每股0.672港元。貝恩投資通過另一家關(guān)聯(lián)企業(yè)BainCapitalGloryIILimited作為此次公開發(fā)售的獨(dú)家包銷商。
 
        據(jù)了解,貝恩投資是全球領(lǐng)先的私募投資公司,在零售行業(yè)中有豐富的投資經(jīng)驗(yàn),曾投資漢堡王、玩具反斗城等連鎖企業(yè),目前管理資產(chǎn)規(guī)模約600億美元。

        據(jù)測算,融資方案將為國美帶來不少于32.36億港元的資金,國美股票也將于今日復(fù)牌。至此,市場猜測多時的國美再融資計(jì)劃終于水落石出。按照這個方案,貝恩投資最終持有國美（發(fā)行后的股本）的比例將在9.8%至23.5%之間。貝恩投資中國區(qū)負(fù)責(zé)人表示,貝恩投資最終持股比例要看現(xiàn)有股東參與供股的情況,如果有股東不參與其相應(yīng)比例的供股,則由貝恩投資認(rèn)購。

        與此同時,國美公告還披露,基于安永會計(jì)師事務(wù)所對國美電器上市公司關(guān)聯(lián)交易和內(nèi)部控制的審閱以及國美電器內(nèi)部的審計(jì)報告,國美電器董事會確認(rèn)公司資產(chǎn)和資金沒有任何被挪用或占用的問題,公司的財(cái)務(wù)狀況健康。

        國美稱最艱難時期已過

        24日在發(fā)布公告的同時,國美電器召開全國電話視頻會議。國美董事會主席兼總裁陳曉作了“更強(qiáng)勁的國美”的主題報告,他認(rèn)為國美最艱難時期已經(jīng)過去,成功引入貝恩投資是國美企業(yè)史上一個重要的時刻。通過與全球領(lǐng)先的私募股權(quán)基金貝恩投資達(dá)成投資協(xié)議,國美不但將獲得穩(wěn)固的財(cái)務(wù)基礎(chǔ)以支持未來發(fā)展,還將同時改善公司治理結(jié)構(gòu)。據(jù)了解,貝恩投資入股國美后,將提名三名非執(zhí)行董事席位。

        業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,這次融資不但穩(wěn)固了國美電器的財(cái)務(wù)基礎(chǔ),而且為國美目前及未來發(fā)展提供了資金需求保障。此前花旗銀行和瑞銀都給予國美股票“買入”評級,瑞銀的目標(biāo)價為1.57港元,并認(rèn)為國美2014年可轉(zhuǎn)債價格已經(jīng)由0.22港元恢復(fù)至0.88港元。

        家電專家劉步塵表示,貝恩的投資是繼華平之后國際資本對國美的又一次投資,可見受益于消費(fèi)升級,家電連鎖行業(yè)發(fā)展的空間還是被國際優(yōu)秀的投資者所看好。此次融資的成功,對于國美戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的快速推進(jìn)將產(chǎn)生積極的影響。

        據(jù)了解,本次融資獲得的資金將主要用于國美集團(tuán)日常運(yùn)營。